Ngân hàng

Tỷ lệ an toàn vốn (CAR): nguồn số liệu và cách dùng

Ký hiệu: CAR
Tiếng Anh: Capital adequacy ratio
Áp dụng cho: Ngân hàng
Tài liệu (DOI): 2

Định nghĩa

CAR là vốn tự có chia cho tổng tài sản có rủi ro, tính theo quy định của Ngân hàng Nhà nước (Thông tư 41/2016/TT-NHNN theo Basel II, mức tối thiểu 8%). Sinh viên không tự tính được CAR từ BCTC vì cần tài sản có rủi ro theo trọng số; lấy số do ngân hàng công bố trong thuyết minh hoặc báo cáo thường niên.

Công thức

CAR = Vốn tự có / (Tài sản có rủi ro tín dụng + Rủi ro thị trường + Rủi ro hoạt động), lấy số ngân hàng công bố

Chỉ tiêu	Báo cáo	Mã số
Tỷ lệ an toàn vốn (thuyết minh quản lý rủi ro vốn)	Thuyết minh	—
Các chỉ số an toàn hoạt động	Báo cáo thường niên	—

Mã số theo mẫu báo cáo tài chính của Thông tư 200/2014/TT-BTC (doanh nghiệp). Báo cáo của tổ chức tín dụng theo Thông tư 49/2014/TT-NHNN không dùng chung hệ mã này, nên chỉ ghi tên chỉ tiêu. Dùng BCTC hợp nhất nếu doanh nghiệp có công ty con, và dùng thống nhất cho mọi năm.

Tính CAR cho nhiều doanh nghiệp, nhiều năm

Các biến thể thường gặp

Vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản: VCSH / Tổng tài sản Thay thế khi thiếu CAR các năm đầu (xem trang EQTA).

Dấu kỳ vọng trong nghiên cứu trước

Quan hệ với	Dấu	Ghi chú
Z-score	Cùng chiều (+)	Nguyen (2021).
Hiệu quả trong khủng hoảng	Cùng chiều (+)	Berger và Bouwman (2013).

Dấu kỳ vọng là tóm tắt của nghiên cứu trước để viết giả thuyết; kết quả trên mẫu của bạn có thể khác.

Lỗi hay gặp

Trộn CAR theo Thông tư 36/2014 (Basel I) và Thông tư 41/2016 (Basel II) mà không có biến giả chuyển đổi.
Nhập CAR dạng phần trăm cùng các biến dạng thập phân.

Chưa chắc nên ước lượng bằng Pooled OLS, FEM/REM hay GMM? Công cụ chọn phương pháp phân tích dữ liệu gợi ý theo cấu trúc dữ liệu và câu hỏi nghiên cứu. Cần biến vĩ mô làm biến kiểm soát (tăng trưởng GDP, lạm phát, lãi suất)? Lấy từ dữ liệu kinh tế vĩ mô Việt Nam qua các năm.

Code Stata và R

Tên biến theo file dữ liệu bảng xuất từ công cụ tính chỉ số tài chính (firm,year, ta, ni…). Biến trễ chỉ hợp lệ khi năm liền trước có số liệu.

Stata

gen car_r = car / 100

R

df$car_r <- df$car / 100

Tài liệu tham khảo

Berger, A. N., & Bouwman, C. H. S. (2013). How does capital affect bank performance during financial crises? Journal of Financial Economics, 109(1), 146–176. https://doi.org/10.1016/j.jfineco.2013.02.008
Nguyen, M. S. (2021). Capital adequacy ratio and a bank’s financial stability in Vietnam. Banks and Bank Systems, 16(4), 61–71. https://doi.org/10.21511/bbs.16(4).2021.06

DOI của từng tài liệu đã được đối chiếu với Crossref (api.crossref.org).